永泰運(yùn)首發(fā)獲通過：發(fā)審委要求說明收購永港物流65%股權(quán)后又將36%股權(quán)原價(jià)轉(zhuǎn)回合理性

中華網(wǎng)財(cái)經(jīng)3月18日訊 中華網(wǎng)財(cái)經(jīng)了解到，3月17日，第十八屆發(fā)審委2022年第31次工作會(huì)議結(jié)果公告，永泰運(yùn)化工物流股份有限公司（以下簡稱：永泰運(yùn)）首發(fā)獲通過。永泰運(yùn)是一家主營跨境化工物流供應(yīng)鏈服務(wù)的現(xiàn)代服務(wù)企業(yè)。

雖然順利過會(huì)，但根據(jù)審核結(jié)果公告，發(fā)審委進(jìn)行了現(xiàn)場問詢。永泰運(yùn)收購永港物流等4家公司形成大額商譽(yù)。發(fā)審委要求說明股權(quán)收購的商業(yè)合理性及收購定價(jià)的公允性，與股權(quán)轉(zhuǎn)讓方是否存在關(guān)聯(lián)關(guān)系或其他利益安排,股權(quán)轉(zhuǎn)讓是否真實(shí)；收購永港物流65%股權(quán)之后又將其中36%股權(quán)原價(jià)轉(zhuǎn)回的原因及合理性，第一次收購采用資產(chǎn)基礎(chǔ)法評(píng)估而其后收購采用收益法評(píng)估且評(píng)估增值較高的原因及合理性; 商譽(yù)減值計(jì)提是否充分，相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)是否已充分揭示；永港物流是否能維持高毛利率，其經(jīng)營環(huán)境是否存在發(fā)生重大不利變化的風(fēng)險(xiǎn)，相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)是否充分披露。

另外，永泰運(yùn)主要從事跨境化工物流供應(yīng)鏈服務(wù)。發(fā)審委要求說明相關(guān)資質(zhì)是否齊全，是否存在到期后無法續(xù)期的風(fēng)險(xiǎn)；危化品倉儲(chǔ)運(yùn)輸管理制度是否健全并有效執(zhí)行，是否符合相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定；報(bào)告期內(nèi)重大安全事故及交通違法情況是否充分披露。

此外，永泰運(yùn)物流服務(wù)采購費(fèi)占主營業(yè)務(wù)成本比例較高。發(fā)審委要求說明，物流服務(wù)商是否與發(fā)行人存在關(guān)聯(lián)關(guān)系，外購物流服務(wù)價(jià)格的確定方式及公允性;貨物毀損的責(zé)任承擔(dān)方及承擔(dān)方式，報(bào)告期內(nèi)發(fā)行人承擔(dān)賠償責(zé)任情況。

股權(quán)結(jié)構(gòu)上，公司控股股東為陳永夫先生，其直接持有公司41.08%股份。公司實(shí)際控制人為陳永夫和金萍夫婦，陳永夫先生直接持有公司41.08%的股份，金萍女士系永泰秦唐的執(zhí)行事務(wù)合伙人，通過永泰秦唐間接控制公司8.41%的股份，陳永夫和金萍夫婦合計(jì)控制公司49.49%的股份。

財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)方面，2018年-2021年1-6月，公司營業(yè)收入分別為6.68億元、8.27億元、9.52億元和7.98億元，凈利潤分別為5,093.26萬元、6,246.13萬元、7,365.95萬元及6,381.02萬元。

永泰運(yùn)此次IPO擬募資3.91億元，用于寧波物流中心升級(jí)建設(shè)項(xiàng)目、“運(yùn)化工”一站式可視化物流電商平臺(tái)項(xiàng)目、物流運(yùn)力提升項(xiàng)目。

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