中信建投證券:氫能板塊進入明確投資窗口期
中信建投證券研報認為,甘肅4GW光伏離網制氫項目啟動招標,單體制氫規(guī)模創(chuàng)國內新高,招標規(guī)模超預期,氫能板塊進入明確投資窗口期。內蒙古第二批風光氫儲項目啟動,下半年有望開啟第三/四批項目建設;新疆政策支持帶動綠氫項目建設提速。23年以來制氫設備價格降低,目前穩(wěn)定在700-800W/套的合理價格區(qū)間,主要系:1)采購范圍變動:剝離電氣設備采購制氫設備;2)集成方案優(yōu)化:制氫規(guī)模推動系統(tǒng)集成方案從一拖一優(yōu)化為多拖一,后處理設備共用帶來成本均攤。預計制氫規(guī)模進一步提升集成化水平,采購成本將繼續(xù)良性下降。
全文如下:
中信建投研報指出,23年以來制氫設備價格降低,目前穩(wěn)定在700-800W/套的合理價格區(qū)間。預計制氫規(guī)模進一步提升集成化水平,采購成本將繼續(xù)良性下降。
(資料圖片僅供參考)
橫向對比氫能產業(yè)鏈各環(huán)節(jié),首推邊際變化最為明顯、出貨目標能見度最高的上游環(huán)節(jié)。建議關注產業(yè)鏈價值分配最大的電解槽環(huán)節(jié)、電氣設備環(huán)節(jié)以及產線建設及測試設備環(huán)節(jié)。
甘肅:4GW光伏離網制氫項目啟動招標,單體制氫規(guī)模創(chuàng)國內新高
基于招標文件公布的制氫設備臺套數預估電解槽需求23.8GW,對應綠氫產能約55.91萬噸/年,單項目產能為此前國內最大招標項目(中石化庫車一期規(guī)劃產能2萬噸/年)約28倍,平均年度電解槽需求為23年出貨目標上線的4倍,達到國內25年全年預期出貨目標。
基于確定性較高的4GW光伏裝機規(guī)模預估綠氫產能達到10萬噸/年,堿性電解槽需求預計將達到3.45GW。單項目產能為此前國內最大招標項目約5倍,平均年度電解槽需求為23年出貨目標上線的1.7倍,達到國內25年全年預期出貨目標41%。
內蒙古:第二批風光氫儲項目啟動,23H2有望開啟第三/四批項目建設
鄂托克旗風光制氫一體化合成綠氨項目啟動,該項目是鄂爾多斯市首個開工的自治區(qū)第二批風光制氫示范項目,有望進一步帶動第二批剩余約70%產能建設。同時,按照第二批批復及啟動節(jié)奏,預計23H2有望繼續(xù)開啟第三/四批項目建設。
新疆:政策支持帶動綠氫項目建設提速
規(guī)劃2025年實現10萬噸/年綠氫產能,同時對2024年8月底前滿負荷生產的綠電制氫項目,準許項目業(yè)主新建同等規(guī)模的新能源項目且所發(fā)電量可并網消納,政策規(guī)劃帶動新疆地區(qū)進入預期性提速階段。
價:中標價格下滑系產業(yè)良性降本,有望進一步激發(fā)并加快行業(yè)建設需求及節(jié)奏
23年以來制氫設備價格降低,目前穩(wěn)定在700-800W/套的合理價格區(qū)間,主要系:1)采購范圍變動:剝離電氣設備采購制氫設備;2)集成方案優(yōu)化:制氫規(guī)模推動系統(tǒng)集成方案從一拖一優(yōu)化為多拖一,后處理設備共用帶來成本均攤。預計制氫規(guī)模進一步提升集成化水平,采購成本將繼續(xù)良性下降。
投資建議:
橫向對比氫能產業(yè)鏈各環(huán)節(jié),首推邊際變化最為明顯、出貨目標能見度最高的上游環(huán)節(jié)。建議關注產業(yè)鏈價值分配最大的電解槽環(huán)節(jié):航天工程,華光環(huán)能,昇輝科技,億利潔能,華電重工,石化機械,億華通;電氣設備環(huán)節(jié):時代電氣、英杰電氣、昇輝科技;儲運環(huán)節(jié):蘭石重裝,石化機械,開山股份;產線建設及測試設備環(huán)節(jié):先導智能、科威爾;EPC 建設環(huán)節(jié):航天工程、中國電建、中國國化學、中國能建。
風險提示:成本方面:可再生能源發(fā)電成本下降及裝機規(guī)模不及預;技術迭代方面:電解槽技術發(fā)展不及預期;政策方面:當前氫能行業(yè)仍處于產業(yè)規(guī)?;l(fā)展初期,政策的有效推動對產業(yè)發(fā)展起到積極作用,如政策支持力度低于預期,將影響產業(yè)發(fā)展積極性。
關鍵詞:
您可能也感興趣:
為您推薦
調貶261個基點,人民幣兌美元中間價報7.2056
全球今日訊!學習家風家教心得體會(家教機和學習機哪個好)
2023年四川榮縣高考取得新突破_焦點報道
排行
最近更新
- 中信建投證券:氫能板塊進入明確投資窗口期
- 斯瑞新材:6月19日庾高峰減持公司股份合計3.7萬股_每日訊息
- 國家金融監(jiān)督管理總局:財務公司出現重大風險的評級直接劃分...
- 世界看點:唏噓!蘇州豪門大佬去世,享年72歲!剛被兒子奪走...
- 森源電氣:入圍江蘇石油充電機招標項目_天天快看點
- 【利率債發(fā)行結果】23江西債50票面利率為3.0400%
- 前沿熱點:蘇奧傳感特定股東擬合計減持不超4%股份
- 山高新能源(01250)因資本重組而削減1100.83億股 全球百事通
- 昌平這處國有住宅房屋協(xié)議搬遷啟動|天天熱文
- 【焦點熱聞】日本投資公司將以64億美元收購半導體設備制造商JSR
- 熱消息:北交所新股怎么打?知名戰(zhàn)投告訴你
- 重磅回歸!天津馬拉松將于10月舉辦
- 電力板塊持續(xù)走高,江蘇國信等多股漲停
- 世界要聞:蔡徐坤塌房后李現惹擔憂!同一品牌五藝人“隕落”...
- 今日熱聞!小型花生收獲機的結構和使用方法介紹
- 每日視點!6月21日至25日 湘潭火車站共發(fā)送旅客41441人次
- 多因素提振日股走勢 巴菲特再度加倉日本五大商社-世界新要聞
- 港股航運股多數上漲,東方海外國際漲超4%-熱文
- 西安中小學暑假時間定了!-世界今頭條
- 江山路街道開展消防燃氣安全培訓暨商戶志愿服務授旗儀式 每...
- 全球播報:江蘇14所聯(lián)盟?!巴小笔刈o孤獨癥孩子
- 環(huán)球速讀:山東師范大學3項應用成果入選山東省教育系統(tǒng)數字化...
- 銷量焦慮難除,嵐圖汽車定位高端卻“難言高端”
- 樓市又有大消息!多地出手 預期回暖 黑色系將迎大反彈?_熱文
- 成人高考怎么去上課_成人高考怎么上課
- 603708股吧 速訊
- 【天天速看料】加快血吸蟲病消除進程怎么干?看國家疾控局劃重點
- 無人駕駛!西安這兩條地鐵明日正式開通
- 昆侖萬維回復關注函:公司認為大模型市場已經進入10家左右中...
- 牧民的別樣轉場生活_世界快資訊
今日要聞
- 突發(fā)!1人死亡!蘭州、新疆化工巨頭接連發(fā)生閃爆事故!附視頻!
- 熱點聚焦:A股市場大幅跳空低開弱勢震蕩收跌:三大股指均跌逾1%,兩市近4200股收跌
- 昌平這處國有住宅房屋協(xié)議搬遷啟動|天天熱文
- 跨時代戰(zhàn)書20191114完整版_跨時代牌具-全球看點
- 每日精選:青島二批次3宗地塊出讓文件發(fā)布 起拍總價7.45億元
- 楊函數(楊函數1分視頻
- 世界熱訊:溫氏股份:子公司擬3.5億元增資同茂定增2號基金
- 《與你十年,予我半生》原著小說結局如何 林亦誠和王燃的結局是什么
- 環(huán)球觀熱點:浙江印發(fā)5G全連接工廠建設三年行動方案
- 當前速訊:兼職跟中介簽合同違約金的規(guī)定是哪些?兼職合同需要注意哪些事項?